🔹 Küresel tahvil satışları cuma sabahı Asya genelinde tahvil getirilerini yükseltti; yatırımcılar yüksek petrol fiyatları ve ABD-İran savaşında kısa vadeli çözüm umutlarının zayıflaması karşısında daha fazla para politikası sıkılaştırması bekliyor.
🔹 Japonya'nın gösterge 10 yıllık devlet tahvili getirisi yüzde 3,115'e çıkarak Ağustos 1996'dan bu yana en yüksek seviyesine ulaştı.
🔹 Japonya'nın beş yıllık tahvil getirisi yüzde 2,405 ile rekor kırarken, iki yıllık tahvil getirisi yüzde 1,920'ye yükselerek Nisan 1995'ten bu yana en yüksek seviyeyi gördü.
🔹 Avustralya, Singapur ve Tayvan'da 10 yıllık tahvil getirileri de yükseldi. Satış dalgası Almanya ve diğer Avrupa piyasalarına yayılırken, ABD'nin 10 yıllık Hazine tahvili getirisi perşembe günü yüzde 5,22'ye çıktı.
🔹 Yatırımcılar, güçlü ekonomik veriler ve bir Fed yetkilisinin şahin açıklamalarının ardından ekim ayında faiz artırımı beklemeye başladı. CME FedWatch verileri, gelecek ayki toplantıda faiz artırımı olasılığının yaklaşık yüzde 70 olarak fiyatlandığını gösterdi.
🔹 Fed geçen hafta gösterge gecelik faizini 25 baz puan artırarak yüzde 3,75-4,00 aralığına yükseltti. Fed'in 2026 yılı medyan faiz projeksiyonu yüzde 3,75'ten yüzde 4,125'e çıktı ve 18 katılımcının 16'sı bu yıl en az bir faiz artırımı daha bekliyor.
🔹 ABD ve İran bu hafta Birleşmiş Milletler Genel Kurulu sırasında yeni tehditler yöneltti. ABD Başkanı Donald Trump salı günü yaptığı konuşmada İran'ı “yok edebileceğini” söyledi; Cumhuriyetçilerin kontrolündeki ABD Senatosu ise İran'a yönelik askeri eylemleri Kongre onayına bağlayan tasarıyı perşembe günü az farkla reddetti.
🔹 Brent petrol vadeli işlemleri cuma günü varil başına yaklaşık 105 dolardan işlem gördü. Daha fazla Fed faiz artırımı beklentisi doları güçlendirirken, yen dolar karşısında 159 seviyesine geriledi ve cuma sabahı 158'li seviyelerin ortasında işlem gördü.
🔹 ABD'de konut başlangıçları ağustosta aylık bazda yüzde 2,6 gerileyerek üst üste ikinci ay düşüş kaydetti. Ortalama 30 yıllık sabit mortgage faizi yıl başındaki yaklaşık yüzde 6 seviyesinden yüzde 7,5'e yaklaştı.
🔹 Japonya'da değişken faizli mortgage kredilerinde daha yüksek faiz riski artarken sabit faizler yüksek seviyelerde kaldı. Japonya Konut Finansmanı Kurumu'nun Flat 35 uzun vadeli sabit mortgage faizi eylülde yüzde 3,46'ya yükseldi.
🔹 Büyük bankaların sunduğu en düşük ortalama değişken mortgage faizi ile Flat 35 faizi arasındaki fark 2,23 puana çıktı. Bu, MFS'nin verileri izlemeye başlamasından bu yana kaydedilen en geniş fark oldu.
🔹 Merkezi Tokyo'daki mevcut apartman dairelerinin ortalama satış talep fiyatları ağustos ayına kadar dört ay üst üste geriledi. Yükselen faizler, özellikle yatırım amacıyla konut alan alıcıların daha temkinli davranmasına yol açtı.